برداشت وجه اعتباری در کارگزاری فارابی
در فرآیند سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه، استفاده از اعتبارات مالی و برداشت وجوه اعتباری نقش مهمی در مدیریت نقدینگی سرمایه‌گذاران دارد. در این مقاله، با استناد به دستورالعمل خرید اعتباری اوراق بهادار در بورس اوراق بهادار تهران و فرابورس ایران، نحوه محاسبه برداشت وجه اعتباری را بررسی خواهیم کرد.
ارزش تضمین پرتفوی:
ارزش تضمین پرتفوی مجموع ارزش دارایی‌های موجود ضرب در نرخ تضمین مربوطه است که نوع دارایی‌های موجود در پرتفوی و نرخ تضمین تعیین‌شده برای هر نوع دارایی محاسبه می‌شود. این نرخ‌ها به صورت زیر است:
| نوع اوراق | نرخ تضمین |
|---|---|
| بورس ( تابلوی اصلی و فرعی) | 0.75 |
| فرابورس ( بازار اول و دوم) | 0.75 |
| صندوق سهامی | 0.75 |
| صندوق طلا | 0.6 |
| صندوق ثابت و اوراق بدهی | 0.8 |
| پایه زرد | 0.23 |
| پایه نارنجی | 0.15 |
| پایه قرمز | 0 |
محاسبه ی مبلغ برداشت وجه اعتباری :
1. برای برداشت وجه اعتباری باید ارزش تضمین پرتفوی را بر اساس نرخ تضمین انواع اوراق (ذکر شده در جدول بالا) محاسبه کنیم.
2. حال سقف بدهی مجاز را با توجه به ارزش تضمین محاسبه می‌کنیم (سقف بدهی بعد از برداشت کمتر از حداقل 30 درصد ارزش تضمین یا اعتبار فعلی است)
3. در نهایت بدهی نهایی را محاسبه می‌کنیم.
بدهی نهایی= (مبلغ اعتبار استفاده شده+هزینه مالی حدودی اعتبار+مبلغ درخواستی)
در صورتی که بدهی نهایی کمتر از سقف بدهی مجاز باشد مبلغ درخواستی برای شما قابل برداشت است.
نکات برداشت وجه اعتباری:
- معاملات خرید و فروش همزمان:
در صورتیکه شما علاوه بر فروش، خرید هم داشته باشید میزان خرید از فروش کم می شود و مبلغ باقی مانده مبنای محاسبات قرار می گیرد (خالص فروش قابل برداشت است). - نوع تسویه :
برداشت وجه اعتباری براساس نوع اوراق فروخته شده و زمانبندی تسویه معاملات اوراق متفاوت است و حداکثر، وجه حاصل از فروش تا دو روزکاری بعد از معامله قابل برداشت است.
مثال
فرض کنید:
- اعتبار فعلی مشتری: 50 میلیون تومان
- فروش روز جاری: 20 میلیون تومان
- مانده بدهی فعلی: 10 میلیون تومان
- مبلغ درخواستی برای برداشت: 20 میلیون تومان
- هزینه مالی: 1 میلیون تومان
محاسبه ارزش تضمین پرتفوی:
پرتفوی شما شامل:
- 100 میلیون سهام تابلوی اصلی بورس
- 50 میلیون صندوق طلا
- 30 میلیون سهام پایه زرد
مجموع ارزش تضمین:
سهام تابلوی اصلی: 100 × 0.75 = 75 میلیون تومان
صندوق طلا: 50 × 0.6 = 30 میلیون تومان
سهام پایه زرد: 30 × 0.23 = 6.9 میلیون تومان
مجموع ارزش تضمین:
75 + 30 + 6.9 = 111.9 میلیون تومان
محاسبه سقف بدهی مجاز با توجه به ارزش تضمین:
حداکثر بدهی قابل قبول (30 درصد ارزش تضمین):
119.9×0.3 =35.97 میلیون تومان
پس از فروش 20 میلیون تومانی مانده مشتری 10 میلیون مثبت می‌شود که با احتساب یک میلیون تومان هزینه مالی، مانده نهایی 9 میلیون تومان مثبت می‌شود.
بدهی (9 میلیون تومان) کمتر از سقف بدهی مجاز (35.97 میلیون تومان) است پس 20 میلیون تومان قابل برداشت است.
در بازار سرمایه، مدیریت اعتبار و نقدینگی از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است. رعایت دقیق مقررات و استفاده بهینه از ابزارهای اعتباری، نه‌تنها به سرمایه‌گذاران امکان می‌دهد تا از فرصت‌های موجود بهره‌برداری کنند، بلکه به کاهش ریسک‌های احتمالی نیز کمک می‌کند. در کارگزاری فارابی، تمامی فرآیندهای مرتبط با اعتبار و برداشت وجه با نظارت کارشناسان و بر اساس دستورالعمل‌های مصوب انجام می‌شود تا سرمایه‌گذاران بتوانند با اطمینان خاطر به فعالیت در بازار بپردازند.
شایان ذکر است که برای برداشت وجه در فاز اعتبار، می‌توانید با پشتیبانی کارگزاری فارابی به شماره 1561 تماس حاصل نمایید تا راهنمایی‌های لازم ارائه شود.
